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【導讀】中國銀監會發布《中國銀行業監督管理委員會2013年報》,銀行業不良貸款率同比小幅下降。
央廣網財經北京5月30日消息據經濟之聲《央廣財經評論》報道,今天上午,中國銀監會發布《中國銀行業監督管理委員會2013年報》。這是銀監會自2006年起連續第八年發布年報。《年報》全面介紹了2013年銀監會推動銀行業改革發展、支持經濟結構調整和轉型昇級、加強消費者保護與教育,完善銀行業審慎監管、加強監管制度與能力建設、提昇透明度建設與加強市場約束等情況,並較為全面地公布了銀行業有關數據。
根據《中國銀行業監督管理委員會2013年報》披露,截至2013年底,我國銀行業金融機構共有法人機構3949家,資產總額151.4萬億元,同比增漲13.3%,負債總額141.2萬億元,增長13.0%;不良貸款餘額1.18萬億元,比年初增加1016億元,不良貸款率1.49%,同比下降0.07個百分點。商業銀行加權平均核心一級資本充足率和一級資本充足率均為9.95%,較年初均上昇0.14個百分點,加權平均資本充足率12.19%,較年初下降0.29百分點;貸款損失准備金餘額1.67萬億元,撥備覆蓋率282.7%。經濟之聲特約評論員、申銀萬國證券研究所首席分析師桂浩明對此做獨家解讀。
經濟之聲:如何來看待這一組數據?銀行業的不良貸款率同比出現了小幅的回落,是否可以讓我們對銀行業松一口氣?
桂浩明:這是一份不錯的年報。這麼多金融銀行在一年運行當中,資產規模繼續有所擴大,不良貸款率增長幅度還有所放緩,應該說是一個不錯的數據,但我們恐怕很難得出,銀行接下來的不良貸款或者經營狀況會非常樂觀的預期。因為如果按照加權平均來計算不良貸款,實際上還是有所回昇的,這實際上表明一些大的金融機構特別是貸規模比較大的機構,可能它的不良貸款利率、資產不良率會出現一定的上昇。
經濟之聲:雖然從銀監會最近公布的年報來看,不良貸款率出現了同比小幅下降,但我們從A股16家上市銀行年報來看,除農業銀行、平安銀行、建設銀行外,其餘13家銀行的不良貸款率都出現了上昇,為什麼會出現這種分化?哪一組數據更能反映中國銀行業的真實情況?
桂浩明:從去年特別是去年下半年開始,中國經濟增長速度開始出現比較明顯的放緩,與此同時,反映一個企業經營利潤的重要指標就是規模以上企業的利潤率,實際上利潤增長也是在下滑的,而經濟的增長放緩、企業創新能力下降,接下來不良貸款率可能會進一步回昇。因為當經濟高速增長的時候,不良貸款率往往比較低,或者在某種程度上它會被掩蓋。從這個角度來看,今年不良貸款率的回昇可能性還比較大,所以還是不能得出我們的銀行完全處在一個良性循環當中,風險越來越小的結論。
經濟之聲:中國商業銀行的貸款采用的是五級風險分類法,即正常類、關注類、次級類、可以類、損失類,後三類屬於有問題的貸款,即不良貸款。作為正常貸款和不良貸款的『分水嶺』,關注類貸款的昇降情況是銀行未來資產質量的風向標。從年報情況來看,部分銀行類關注類貸款增長幅度明顯,如平安銀行關注類貸款餘額增長151.18%,浦發銀行則增長29.18%,在我們整體銀行業不良貸款率小幅下降時,關注類貸款上昇的銀行是否也應該值得我們高度警惕?
桂浩明:的確,因為一個不良貸款形成往往有個過程,就像五級分類這樣一個過程,如果你現在出現一個不太好的狀況,我就把你放在關注類;如果情況繼續惡化,就要放到另外一個類別。實際上現在整個經濟增速仍在放緩,所以壞賬率是有可能上昇的,特別是像房地產。過去我們的房地產在很大程度上被認為是優質貸款,很多銀行都采取房產抵押的方法,認為這是一個低風險高收益的貸款項目,但今年情況可能不太一樣了,有些地方的房子可能賣不出去了,回籠有問題,在高負債的情況下,就會影響到它的還貸。即便把地拿下來了,有的地方出現了流拍,地也賣不出去,這就導致部分不良貸款率可能還會有所上昇。
經濟之聲:值得注意的是,在今天銀監會公布的《年報》展望章節中提到,要嚴控房地產貸款風險,防范個別企業資金鏈斷裂可能產生的風險傳染。而銀監會相關負責人則表示,要嚴格執行國務院相關政策,房地產開發貸款、土地儲備貸款和個人貸款等,沒有松動和折扣,也沒有討價還價的餘地,會很好地執行有關政策。
同時我們看到一份專業的研究報告說,目前房地產板塊整體低迷,償債壓力上昇到三年來的最高,盈利比率持續下滑。如何來看待中國房地產市場面臨的尷尬?
桂浩明:這確實是一個很少見的做法,實際上過去在房地產貸款或者房地產方面,大家都覺得這是只不死鳥,所以有些壞賬出來,銀行該采取措施了,但它們覺得再拖拖,可能過兩天行情又好了。現在大家都感覺房地產景氣度發生了變化,甚至有的地方政府還在用不同的形式為房地產調控松綁,但即便如此,房地產的狀況也不是很好,這就說明一個大的拐點可能要出現,這當中不能排除有些地方杠杆率過高,本身經營能力不強,再加上一些內外因素等等,造成某些小的房地產公司難以維持,出現了資金鏈斷裂。單一的房地產公司資金斷裂還處於可控狀態,但如果說出現互相傳染,如果存在上游和下游之間相互擔保的情況,這個風險就很大了,銀行需極大地防范這種風險。
經濟之聲:按照這種邏輯,是否意味著首套房貸放松的可能性比較小呢?
桂浩明:因為首套房貸主要是為了滿足剛需,關於這方面,前階段國家央行也開過會,說要全力保證。從目前來看,只要房價不下跌30%以上,還不會出現一個所謂的停貸狀況,但是給房地產公司的貸款情況就不一樣了,如果開發商造了100套房,可能賣出40套,那它基本保本了,但是如果賣不到這個數字或者沒有在規定時間內賣出這個數字,而銀行貸款的時間到了,那就可能產生很大的風險,這個風險也許是我們在今年下半年會看到的。